1.行业概览
整体市场趋势
Figure 1: 整体市场数据
Source: AICoin
BTC上周出现突破行情，按照我们周一周刊分析内容，“下降趋势线在20000美元附近，突破概率加大”，行情按预期突破，并两度冲高最高至21085美元附近。短期维持在20000美元到21000美元的区间内震荡。
本轮反弹主要是借助欧美股指向上反弹影响，只是节奏相对反应滞后一些，从量价逻辑上分析，天量见天价，地量见地价，上周罕见的出现缩量，整个加密市场日交易量仅三百多亿美元，这种一般出现在阶段的底部，可视作短期见底信号。从顺序上来看，先是A股港股和中概股颓势，全球主要经济体股市上涨，再带动前期波澜不惊的币市。另则还有马斯克收购推特事件，其对加密市场以BTC、DOGE为主的推崇，更是2021年牛市最大的助推力量，且有不少加密资金介入马斯克440亿美元收购的现金流中，相当于间接利好。btc在区间内横盘震荡了已有四十天，按我们前期提及的“横有多长，竖有多高”，后市大概率将迎来中期波段行情了，按前期分析，右侧顺势跟进买入则已获取这轮突破行情的利润，还未进场的交易者，稳健建议回调后买入做多为主。下方支撑参考20000美元附近和19550美元附近，可以考虑分批介入。目前BTC属于突破下降趋势线后的回测行情，等待回调到买入做多的理想点位的机会。
从数据上来看，离场的 BTC 或者 ETH 已经出现减少，但依然能完美的覆盖所有的抛压，将更多的筹码从交易所减持，这也说明了当前的购买情绪依然比较旺盛，仍有较大量的投资者看好接下来币市的走向。从交易所的 BTC 和 ETH 的存量上可以看出，最近两天稍微库存量有些增加的 BTC 目前也开始减少，而且 BTC 的交易所存量本身就处于近四年较低的水平，并不会带来过大的抛压。而 ETH 的存量的持续降低也使得一直高涨的库存近五个月来首次接触到luna暴雷时的库存量，已开始摆脱高库存的风险。所以，从场内的炒作逻辑而言，有利于助推币价上涨。
过去七天山寨币种涨幅如上，其中MASK、DOGE有翻倍涨幅，DODE是我们在社群分享时优先建议关注的币种，至于其中逻辑则是马斯克收购推特利好，而马斯克又以doge币的CEO自居并调侃，实际和其家人也持有大量代币，本次马斯克接管推特后，允许用户使用doge为Twitter的高级功能付费，故而出现了强势上涨行情。ADA创始人也是狗狗币先驱之一，认为狗狗币有可能与 Twitter 合并，还表示狗狗币应该成为 Cardano 侧链，并愿意帮助狗狗币免费迁移。而MASK则更好理解，很大原因是因为其跟MUSK发音接近的缘故，其本身并没有利好消息公布，官方推特最后博文也停留在去年9月。另则是社交通讯概念版块，这点跟推特易主也有挺大关系，同时也是近两年热点的Web3.0和元宇宙概念币种。KLAY和NEW则有70%左右的涨幅，上周我们周报提及的在大户增持前列的币种JASMY也获得近40%的涨幅，作为物联网概念，也是在主流平台上线的币种，但考虑上线时间赶在去年6月回撤低估期，上线后几乎一路狂跌，期间只有过短暂反弹，上方套牢盘较多，这轮反弹难保持持续性，只可投机，不可作为长期价值币来持有。GALA、SUSHI、OP则是我们前期多次聊及的热点概念，上周表现也不俗，这里不一一展开了。
大户持仓地址方面，优先建议关注AUDIO，作为前年牛市币安投资的币种，也同时在coinbase上线，搭上了sol生态和元宇宙概念的快速列车有过不俗表现，预计本轮也会有相对强势的行情。持币地址上，优先建议关注QTUM 、ROSE和FLOW，QTUM作为老牌国产公链，也是榜单常客，本轮反弹幅度尚可，在七月中下旬我们建议关注的行情中，出现过翻倍涨幅，这轮行情依然值得期待。ROSE则是Cosmos生态概念币种，这一版块有很多我们熟悉的MATIC、ATOM、THETA、LUNA新币LUNC等币种，也是上轮牛市百家争鸣的概念，同时也属于匿名币、a16z投资、币安投资的币种之一，可以多加关注。FLOW则属热门的NFT、元宇宙概念，也是a16z投资、coinbase投资币种，概念龙头之一，技术开发团队强大，社交动态更新频率较高，推文有最新利好是关于新NFT开发、社区互动内容和及时更新的元数据等。至于榜首的TCT，因名声不佳，可不做关注，题外话仅做内部分享。
Table 1: 公链前十项目
Source: feixiaohao
概念涨跌
概念版块具体表现如上，重新排布热点领涨版块，NFT、Play to Earn即GameFi概念（基于区块链的游戏+ 去中心化金融）和coinbase综合版块上涨币种比例较多，其中GALA、MANA领涨。本周重点还可继续关注DOGE概念版块。
宏观分析综述
今日起欧洲多国开始实施冬令时。欧洲金融市场的交易时间将较夏令时延后一小时，即从下周一开始，欧洲股市将于北京时间16:00开盘，于次日00:30收盘；欧洲各国经济数据的公布时间也将较夏令时延后一小时，敬请留意。
11月6日，北美地区开始实行冬令时，美国和加拿大金融市场交易时间将较夏令时延后一小时。
美股方面，最新经济数据释放了积极信号，美股市场大幅上涨，三大指数均涨超2%。标普涨2.46%，纳指涨2.87%，道指涨2.59%。消息面上美国9月核心PCE物价指数年率录得5.1%，低于预期的5.20%，前值4.90%。第三季度劳工成本指数季率录得1.2%，预期1.20%，前值1.30%。机构分析称，美国第三季度劳工成本以较慢的速度上升，但通胀粘性仍不容忽视。第三季度劳工成本指数季率从1990年高位进一步回落，录得1.2%，已连续两个季度走低，缓解了美国工资-物价螺旋上涨的压力，创2021年第四季度以来新低。
全球主要资产价格方面，国际原油期货结算价跌逾1%。WTI 12月原油期货收跌1.18美元，跌幅1.32%，报87.90美元/桶，本周累计上涨3.35%。布伦特原油收跌1.19美元，跌幅1.23%，报95.77美元/桶，本周累计上涨2.45%。恐慌指数VIX跌5.99%。现货黄金跌1.1%，报1644.39美元/盎司。NYMEX 12月天然气期货收跌3.25%，报5.6840美元/百万英热单位，本周累涨3.87%，结束之前连续九周下跌的趋势，11月合约之前连跌九周创1991年以来最长连跌周数。
美国10年期基准国债收益率到美股收盘时约为4.01%，日内升逾9个基点，本周累计下降约21个基点，终结12周连升之势，相较两年期国债收益率差-40个基点，保持深度倒挂。美元指数处于110.75，本周跌约1%。日元兑美元盘中逼近147.90，日内跌约1.1%。
据 CME 美联储观察数据，当前市场普遍预测美联储将在下周的加息议会上决定加息75个基点，概率为82.2%，可能性较1周前的95%下降了13.47%，而认为美联储将加息50个基点的概率升至17.8%。
币安从收购CMC之后，加上这次支援马斯克入股推特，已经掌控了加密市场圈内外最大的媒介。只不过cmc和推特自此可能会失去一定的客观性。
本周重磅财经数据和事件一览：
周一(10月31日)：中国10月官方制造业PMI、非制造业PMI、综合PMI，德国、澳大利亚、日本9月零售数据，欧元区10月CPI，欧元区第三季度GDP，美国10月芝加哥PMI；
周二(11月1日)：中国10月财新制造业PMI，美国10月Markit制造业PMI终值，美国10月ISM制造业PMI，美国9月营建支出月率，美国10月ISM就业指数，美国9月JOLTs职位空缺(万人)；
周三(11月2日)：德国10月失业率，美国10月ADP就业人数；
周四(11月3日)：中国10月财新服务业PMI、综合PMI，美国至10月29日当周初请失业金人数(万人)，美国9月贸易帐(亿美元)，美国第三季度非农单位劳动力成本和生产力，美国10月Markit服务业PMI、综合PMI终值，美国10月ISM非制造业PMI，美国9月工厂订单月率，美国10月ISM非制造业就业指数； G7外长会举行，会议将持续2天。
周五(11月4日)：日本10月Markit服务业PMI、综合PMI，澳洲联储公布货币政策声明，法国、德国10月服务业PMI终值，欧元区10月服务业PMI终值，欧元区9月PPI，加拿大10月失业率，美国10月失业率、季调后非农就业人口、就业参与率、工资增速。
央行方面：
周二(11月1日)：澳洲联储利率决议；
周三(11月2日):日本央行公布9月货币政策会议纪要；
周四(11月3日)：美联储FOMC公布利率决议及政策声明，美联储主席鲍威尔召开货币政策新闻发布会，欧洲央行行长拉加德发表讲话，欧元区9月失业率，英国央行利率决定，英国央行行长贝利召开货币政策新闻发布会；
周五(11月4日)：欧洲央行行长拉加德发表讲话2022年FOMC票委、波士顿联储主席柯林斯就经济和政策前景发表讲话。
特别关注：
11月3日，02:00（UTC+8），美联储 FOMC 公布议息决议。
11月3日，02:30（UTC+8），美联储主席鲍威尔召开货币政策新闻发布会。
11月4日，20:30（UTC+8），美国公布10月非农数据。
10月31日
- 加密资产管理公司 Valkyrie Funds 清算和退市其比特币资产负债表 ETF。
- Web3 工具开发商 Horizen Labs 上线 APE 质押系统 Ape Staking。
- 加州大学伯克利分校主办加密经济安全会议 (CESC)。
- 以太坊基金会举办的合并数据挑战赛收官，该比赛比较的是合并前后的数据。
- 中国香港召开香港金融科技周会议，FTX 创始人 Sam Bankman-Fried（SBF）、The Sandbox COO 兼联合创始人 Sebastien Borget、dYdX CEO Charles、STEPN 等公司高层作为该会议演讲嘉宾。
11月1日
加密借贷平台 Celsius 举行听证会商讨此前向法院提交的为客户提交索赔证明设定截止日期的动议。
- 美联储 FOMC 举行为期两天的议息会议。
- Crypto.com 进行 GEN 3.0 更新。
- 比特币白皮书发布14周年。
11月2日
- 公链 Sui 在里斯本举行活动，主要是为开发者介绍 Sui 区块链及其智能合约语言 Move 的基础知识。
11月3日
- 支付公司 SmartPay 在巴西的2.4万台 ATM 机上推出 Tether 代币 USDT。
11月4日
- ETHGlobal 在 SanFrancisco 举办以太坊活动。
- 市场新闻
行业新闻
币安推出原生预言机Binance Oracle
币安上周在推特发文介绍其原生预言机Binance Oracle。其在今年10月份正式上线。币安称其在区块链预言机领域识别出了巨大的发展机会，认为在这个领域的投入从使用者利益的角度出发，将使得BNB链的生态和更大的数字资产空间变得更为繁荣。预言机能够成为Web 3.0的基础设施。Binance Oracle的主要设计目标就是帮助智能合约的执行获得链下数据和外部数据。
已经有10个BNB链上的项目与Binance Oracle集成，包括Venus, Alpaca, SpaceID, Unilend, Deri, Ankr, Corite等。此外，币安强调Binance Oracle 并非 BNB Chain 的专用基础设施，未来将会拓展并支援更多区块链。
预言机是区块链和现实世界之间的桥梁，理论上来说预言机可以为智能合约执行提供任何所需的外部数据，包括天气情况、交通状况、体育比赛结果等。但是因为目前区块链在现实世界中的应用还极为有限，预言机主要还是为智能合约提供资产的交易价格或价格指数，尤其是数字资产。但是值得注意的是，预言机一直以来都是 DeFi 协议最容易受到攻击的组件之一。不久前，Solana 生态的借贷协议 Mango Markets 发生的漏洞利用事件中，攻击者就操纵了预言机的喂价。
Binance Oracle运行步骤和原理（数据来源：binance.com)
比特币矿商Core Scientific上周发出破产警告
世界上最大的比特币矿商之一，Core Scientific (CORZ NASDAQ)，上周在一份临时报告（8-K)中称由于受到比特币价格下跌，能源成本上升，比特币全网哈希率上升和与Celsius的官司影响，公司的运营表现和流动性严重恶化，该公司董事会决定將不支付 2022 年 10 月底和 11 月初到期的有关其若干设备和其他融资的款项与债务。
截至2022年10月26日，公司共有24枚比特币和约266万美金的现金，而在2022年9月30日，公司还持有1051枚比特币和约295万美金的现金。公司预测现存的现金储备可能会在2022年年底之前耗尽或者更快，如果比特币价格不能恢复以及能源成本不能减小从而使公司的运营收入恢复正常的话。
在这份8-K报告中，公司称：
“基于公司当前财务状况的不确定性，对于公司在合理时间內持续经营的能力存在重大疑问。”
根据本月早些时候的一份法庭文件显示，破产的数字资产借贷平台Celsius欠Core Scientific几百万美金的未付电费，Core Scientific在法庭文件中表示为了弥补Celsius拒绝支付的电费，公司每天的损失是大约53000美金。
根据纳斯达克官网提供的数据，当地时间2022年10月26日至10月27日，Celsius股票的交易价格快速从1.01美金下跌至约0.22美金。
2022年10月21日至2022年10月27日CORZ股票交易价格变化(图表来源：nasdaq.com)
投融资
A16Z今年上半年蒸发价值40%
全球加密货币投资领域的旗帜，硅谷风投公司A16Z据当地时间上周三华尔街日报（Wall Street Journal) 报告称今年上半年其损失了约40%的价值。
今年五月初，a16z为其第四支加密基金募集了45亿美金，其中30亿美金用于风险投资，15亿美金用于早期加密初创公司的种子轮投资。A16Z的普通合伙人（GP) Chris Dixon在博客中表示，a16z一共为其加密和Web 3基金募资了超过76亿美金。
第四支基金的募集正好赶上了整个加密资产市场的大规模缩水，根据Pitchbook显示，今年第三季度a16z只有九笔加密投资，而在2021年第四季度，公司共有26笔投资。
A16Z致力于加密领域、Web 3.0领域和网络初创企业的风险投资，其成功投资并退出的项目包括Affirm，Airbnb, Pinterest, Facebook、Robinhood、Coinbase、Slack、Wise、Twilio、GitHub、Instagram等全球明星企业，当前持有的股权投资资产包括Compound、Convex、Dfinity、dYdX、MAKER、Near、League of Kingdoms、OpenSea、Polychain Capital、Sandbox等。
FTX创始人称其正在为收购筹集新的资金
上周据华尔街日报（Wall Street Journal) 报道, FTX创始人Sam Bankman-Fried (SBF) 表示他正在就筹集新现金进行谈判，部分原因是为了在加密货币暴跌中进行“有效收购”。
美国时间上周二，SBF在华尔街日报的Tech Live会议中表示，他认为收购是大幅度增加FTX交易所零售用户数量的机会，高度参与的那些加密货币交易者已经足够了解FTX平台，而零售用户到目前为止都是FTX开发很慢的用户分支。
SBF表示他不会再关注于追逐类似于今年早些时候进行的几起救助性收购，并称不久之后FTX处理的交易量将超过Coinbase，尽管FTX的用户数量只有CoinBase的一小部分。
SBF表示他正在与投资人就新一轮的融资进行谈判。9月份的时候FTX告诉投资者它正在谋求以与上一轮融资大致相同的估值进行新一轮的融资，根据华尔街日报看到的文件显示，这个估值是320亿美金。这份文件同时显示，FTX的美国分支FTX US当时也在以约80亿美金的估值谋求新的资金。
监管和传统市场
马斯克完成收购推特
当地时间上周四，知情人士透露马斯克已经完成了对推特440亿美金的收购案，换句话说，马斯克已经获得了推特的控制权。另据两名知情人士当地时间上周四透露，马斯克解雇了推特的CEO和其它两名高管。
根据CNN的意见，这笔交易的完成将会消除今年大部分时间里一直笼罩在推特雇员、股东和公司业务头上的不确定性。在4月份同意收购之后，马斯克一直在寻找不同的理由想要退出交易，包括机器人账号过多等。虽然最终由于法律的原因，马斯克完成了推特的这一收购案，但是马斯克主导下推特未来的业务发展战略目前仍旧不明朗，马斯克之前在推特上也分享了他收购推特的动机以及对广告业务的看法。
马斯克称其收购推特的原因是对于人类文明的未来发展来说，拥有一个共同的类似于城镇广场的数字社交媒体非常重要，在这里不同的信仰可以以健康的方式自由辩论而无需诉诸暴力。马斯克另外提到现在存在的一个很大的危险是社媒将分裂为极右翼和极左翼的同温层效应，从而产生更多的仇恨并分裂我们的社会。由于对点击率的无止境追求，许多媒体助长并且迎合了这种两级分化。因为他们认为这是带来金钱的方式，但这样做却失去了对话的机会。随后，马斯克总结到其购买推特不是为了钱，因不是因为这对他来说很容易，而是为了他一直所爱的人性才这么做。随后，马斯克也表示推特当然不能成为一个说任何话都不用负责任和承担后果的地狱。
最后，马斯克肯定了广告的作用和价值，并表示尽可能展示与用户需求相关度高的广告对于推特来说是必须的，当相关度低的广告无异于垃圾邮件，高相关度的广告才是真正的内容！最后的最后，马斯克提出让推特成为全球最受尊敬广告平台的野望。
瑞信发布2022年三季报显示亏损扩大
当地时间2022年10月27日，之前陷入破产传闻的瑞士信贷集团发布了其第三季度财报，单季净收入为38.04亿瑞士法郎（CHF），同比下降30%，税前损失3.42亿瑞士法郎，归属于股东的单季净损失为40.34亿瑞士法郎，这是该集团连续第四个季度亏损，本季亏损的主要原因是递延税项资产的减值和疲弱的投行业务表现。
瑞信发布的战略更新公告称瑞信希望在未来 3 年重整投资银行业务。根据雅虎财经提供的数据，10月26日瑞信股票收盘价为4.78美元，10月27日开盘价为4.28美元，出现大幅度的跳空低开。
行业概览作者：Lao Li(Analyst)
市场新闻作者：Johnny Sun (Analyst)
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